צילום פאנדר
דן גרינברג 06/04/2022
מרץ 2022 בפוליסות חסכון – סיכום רבעון ראשון – שינוי מגמה?
אחרי חודשיים שליליים אשר חלפו על שווקי המניות – התפתחות האינפלציה בתחילת השנה ביחד עם מלחמת רוסיה-אוקראינה גרמה לשווקים לתנודתיות יתר עם כיוון מטה – קיבלנו חודש חיובי ראשון לשנת 2022. עד אמצע חודש מרץ השווקים המשיכו במגמה השלילית אך מה-15/03 ועד סוף החודש לא הפסיקו לעלות.
אז מה גרם לעליות?
ראשית – כמו תמיד שוק ההון שונא "חוסר וודאות", ברגע שהמשקיעים הבינו שמלחמת רוסיה – אוקראינה כאן כדי להישאר, המגמה השתנתה וכמו תמיד יש חברות שלצערנו "מרוויחות" מהמלחמה – חברות נשק, נפט, גז טבעי ועוד שהניבו ביצועים מעולים.
גם העלאת הריבית בארה"ב (ב-0.25%) שגרמה אי נוחות לשווקים בתחילת מארס במטרה להפחית את האינפלציה המטורפת שנגרמה כתוצאה ממשבר הקורונה – היא עובדה מוגמרת, ה"פד" (הבנק האמריקאי) ציין כי צפויות 6 העלאות ריביות נוספות עד סוף השנה ובכך סיים את המסחרה בנושא.
בהקשר מניות הטכנולוגיה, חשוב מאוד לציין את מדד הנאסד"ק שיסיים את חודש מארס בתשואה של 4.22%.
מדד s&p500 (500 החברות המובילות והמצליחות בארה"ב) סיים עם תשואה חיובית של 3.58%.
מדד המעוף שלנו (ת"א 35) סיים בתשואה חיובית של 2.45% את חודש מארס.
הזדמנות מעולה לבחון מי מבין חברות הביטוח "עמדה בפרץ" ושמרה הכי טוב על החסכונות שלנו בפוליסת חסכון -מסלול "כללי" – רמת סיכון בינונית בו נמצא הרוב המכריע של האוכלוסייה:
מקור לנתונים – אתרי חברות הביטוח השונות.
*יש לקחת בחשבון שאלו תוצאות מתוך מחשבונים ואינם סופים סופיים ויתכנו שינויים אל מול הפרסום הסופי בביטוח נט.
טבלה זו עברה שינוי לאחר בדיקה נוספת נמצאו שגיאות בנתון של שתי חברות.
יתכן שכתבה מיוחדת על תחום מחשבוני התשואות של חברות הביטוח וחוסר השקיפות בהפצת הנתונים נעלה בהזדמנות אחרת.
ניתן לראות כי "הכשרה ביטוח" הניבה את התשואה הגבוהה ביותר בחודש מרץ. (עדכון קודם שהתבסס על מחשבון תשואה של אחת מחברות הביטוח נמצא שגוי)
בהסתכלות על כלל הרבעון הראשון של שנת 2022 – "כלל ביטוח" הניבה את התשואה השלילית הנמוכה ביותר באופן משמעותי אל מול המתחרות והיא המנצחת של הרבעון.
בכלל ניתן לומר כי חברות ביטוח אשר החזיקו יותר "נכסים אלטרנטיביים" – הצליחו "להגן" על הכסף של העמיתים ושוב הוכיחו כמה חשוב לפזר הסיכונים על פני מספר מגוון של מוצרי השקעה עם קורלציה שונה.
בהקשר פוליסות החסכון – חשוב לומר, המוצר מנהל היום עשרות מליארדי שקלים בכלל חברות הביטוח, כאשר היקף הנכסים גדל משמעותית באמצעות גיוסי סוכני הביטוח בעיקר.
יתרונות עיקריים
• אפשרויות המינוף – לקיחת הלוואה על חשבון הכספים בפוליסה בריביות שנעות סביב 1.1 – 2.1% בלבד לשנה.
• דחיית מיסוי רווח הון בעת שינוי מסלול השקעה.
• פיזור נכסים – כ-5 – 35% מהכספים במסלול ההשקעה ה"כללי" (תלוי חברת ביטוח והחלטת ועדת השקעות של כל חברה) בכלל לא מנוהלים בבורסה וחשופים לנכסים בלתי סחירים (כביש 6, מאגרי גז, חברת החשמל ועוד).
דן גרינברג הינו מתכנן פיננסי ופנסיוני המתמחה בקופות גמל, גמל 190, קרנות השתלמות ופתרונות חסכון מגוונים לכספים נזילים, בעל רישיון פנסיוני וכן BA בכלכלה וניהול עם למעלה מ-11 שנות ניסיון. אין באמור לראות המלצה להשקעה בחברה כזו או אחרת.
מצאתם טעות ? ספרו לנו ב"צור קשר" ונתקן
